• Login
петък, март 24, 2023
Крипто новини и политикa
  • НАЧАЛО
  • ПОСЛЕДНИ НОВИНИ
  • НОВИНИ
    • ДНЕВЕН ОБЗОР
    • КРИПТО НОВИНИ
      • БИТКОЙН НОВИНИ
      • ЕТЕРИУМ НОВИНИ
      • РИПЪЛ НОВИНИ
      • DeFI НОВИНИ
      • NFT НОВИНИ
      • МЕТАВСЕЛЕНА НОВИНИ
    • ПОЛИТИКА И ИКОНОМИКА
    • ТЕХНОЛОГИЯ
  • КРИПТОПЕДИЯ
    • БИТКОЙН
    • БЛОКЧЕЙН
    • КРИПТОВАЛУТИ
    • КРИПТО ПАЗАРИ
    • МINING
  • АНАЛИЗИ
No Result
View All Result
  • НАЧАЛО
  • ПОСЛЕДНИ НОВИНИ
  • НОВИНИ
    • ДНЕВЕН ОБЗОР
    • КРИПТО НОВИНИ
      • БИТКОЙН НОВИНИ
      • ЕТЕРИУМ НОВИНИ
      • РИПЪЛ НОВИНИ
      • DeFI НОВИНИ
      • NFT НОВИНИ
      • МЕТАВСЕЛЕНА НОВИНИ
    • ПОЛИТИКА И ИКОНОМИКА
    • ТЕХНОЛОГИЯ
  • КРИПТОПЕДИЯ
    • БИТКОЙН
    • БЛОКЧЕЙН
    • КРИПТОВАЛУТИ
    • КРИПТО ПАЗАРИ
    • МINING
  • АНАЛИЗИ
No Result
View All Result
Крипто новини и политикa
Home НОВИНИ ПОЛИТИКА И ИКОНОМИКА

Основни правила за ребалансиране на инвестиционния портфейл

kriptonovini.com by kriptonovini.com
25.03.2021
0 0
A A
0
0
SHARES
Share on FacebookShare on Telegram

Всеки може да стане инвеститор, стига да има желание и средства. За успеха на инвестиционните дейности обаче не е достатъчно само да инвестирате в интересуващите ви активи. Има две неизменни инвестиционни правила, които трябва да спазват както опитни, така и начинаещи инвеститори:

  • Инвестиционният портфейл трябва да бъде диверсифициран, тоест да съдържа различни видове активи в него: валута, акции, злато, криптовалута, облигации и т.н. Това се прави така, че портфолиото ви да стане по-устойчиво на колебанията на пазара, поради разнообразието от активи.
  • Провеждане на периодично ребалансиране на инвестиционния портфейл – възстановяване на първоначалната структура на активите на портфейла за поддържане на диверсификация. Ако не ребалансирате, един ден рисковите активи във вашия портфейл ще имат по-голям дял и ще повлияят на печалбата, а защитните активи, в случай на някакви резки промени на пазара, няма да могат да ви защитят правилно.

Нека да разгледаме един прост пример:

45% от дела в портфолиото ви се заема от акции на различни компании, за предпочитане те да са от различни сектори на икономиката.
Дадохме 15% на криптовалути.
15% – пари в брой (чуждестранна валута).
15% – злато.
10% – държавни облигации.
След определен период от време акциите се увеличават, докато криптовалутите и златото падат. В резултат делът на акциите в портфейла се увеличива до 50%, делът на криптовалутите спада до 10%, а златото до 7,5%. В този случай трябва да ребалансирате. Можете да продадете акциите, които са поскъпнали, и да купите с тези пари крипто и благородни метали. Има и опция за депозиране на допълнителни средства и възстановяване на първоначалния баланс на портфейла: 45-15-15-15-10.

Ребалансиране на инвестиционния портфейл и управление на риска

Всеки, който има свой собствен инвестиционен портфейл, не знае как ще се държи пазарът утре, каква ще бъде динамиката и волатилността. Следователно съотношението на рисковите и защитните активи е много важно. Рисковите активи включват акции и криптовалути, защитни активи – злато, чуждестранна валута, които ще действат като своеобразен стабилизатор, както и държавни облигации. Основният доход в инвестиционния портфейл идва от рискови активи.

Например биткойнът се увеличи от 3700 на 10 000 долара или с цели 170% от 12 март до 12 юни 2020 г., а акциите на Amazon с 63% от 1635 на 2670 долара. Съответно, дяловете на акции и криптовалути биха нараснали силно в портфейла, увеличавайки рисковете и отнемайки значителен дял от защитните активи. Поради високата волатилност, биткойните и акциите също могат лесно да загубят в цената си, но ако в портфейла няма противотежест под формата на защитни активи или техният дял е недостатъчен, ще се окажете в голям спад и ще имате всички шансове да седите в него дълго време.

Илюстративен пример:
Стойността на вашия инвестиционен портфейл е $ 100 000, акциите се разпределят по следния начин:

$ 45 000 или 45% – акции.
$ 15 000 или 15% – криптовалути.
$ 15 000 или 15% – пари в брой.
$ 15 000 или 15% – злато.
10 000 долара или 10% – държавни облигации.


За шест месеца стойността на акциите и криптовалутите е нараснала с 50%, стойността на златото е спаднала с 30%. Чуждестранните валути и облигации са останали непроменени. Активите в портфолиото сега изглеждат така:

67 500 $ или 53,78% – акции.
22 500 долара или 17,93% – криптовалути.
$ 15 000 или 11,95% – пари в брой.
10 500 долара или 8,37% – злато.
10 000 долара или 7,97% – държавни облигации.


Вие сте спечелили 25 500 долара печалба и портфолиото ви е силно надвишено от рискови активи. Ако пренебрегнем ребалансирането, в случай на обръщане на пазара и колапс, рисковите активи ще бъдат значително по-високи в сравнение с балансирания портфейл. Нека си представим, че е имало колапс. Цените на акциите и криптовалутите са паднали със същите 50%, а цената на златото сега е нараснала с 30%.

Ако акциите паднат, ще загубите $ 33 750.
При падането на криптата ще загубите $ 11 250.
С нарастването на златото ще спечелите $ 3 150.
Общата загуба ще бъде $ 41,850 или 33,35%.

Освен че ще загубите всички печалби, които сте спечелили, които по принцип дори биха могли да бъдат изтеглени, ще загубите и част от инвестирания капитал. Размерът на портфолиото ви ще падне до $ 83 650 или 16,35% от първоначалната сума.

Какво трябва да направим за да предпазим инвестиционния си портфейл

За да избегнете подобен сценарий, трябва да балансирате инвестиционния си портфейл, като продавате акции и криптовалути и след това купувате чуждестранни валути, злато и облигации. Трябва да се върнете към първоначалните 45-15-15-15-10:

  • Стъпка 1: Продайте $ 11 025 в акции и $ 3 675 в криптовалута.
  • Стъпка 2: Купете пари за $ 3 825, злато за $ 8 325, облигации за $ 2550.

Вашето портфолио сега ще изглежда така:

$ 56 475 или 45% – акции.
$ 18 825 или 15% – криптовалути.
$ 18 825 или 15% – пари в брой.
$ 18 825 или 15% – злато.
$ 12 550 или 10% – държавни облигации.


Същността на това начинание е проста – прехвърлихме печалбата от рискови активи в по-стабилни и защитни активи, като по този начин я запазихме. След балансиране инвестиционният портфейл се върна към първоначалната си структура 45-15-15-15-10. Депозирайте допълнителни средства, без да харчите

Възможно беше закупуването на активи да става за сметка на продадените акции и криптовалути. Ако желаете, можете също да депозирате допълнителни средства, за да ребалансирате. Стойността на портфейла е 125 500 долара.

Сега да се върнем към примера, когато пазарът на акции и крипто се срина с 50%, а златото се покачи с 30% и да видим как реагира балансираният ни портфейл:

Ако акциите паднат, ще загубите $ 28 237,5.
При падането на криптовалутите ще загубите 9 412,5 долара.
С нарастването на златото ще спечелите $ 5,647.5.
Загубата ще бъде $ 32 002,5 или 25,5%. Това е $ 9 847,5 или 7,85% по-малко от резултата за небалансиран портфейл.

По отношение на процента, вие сте намалили рисковете с 23,5% просто като извършите такава проста манипулация като ребалансиране. В резултат на това вашата загуба в инвестиционния ви портфейл сега не е 16,35%, както в първия случай, а само 6,5%. Моля, имайте предвид, че за пример приемаме много ужасна ситуация, например рязко настъпване на криза, в резултат на което както акциите, така и крипто се сринаха с 50%. Ако имате инвестиционен портфейл от 100 милиона долара, едва ли бихте се разстроили, ако вместо 16 350 000 $ Загубите 6 500 000 $ благодарение на простото ребалансиране.

Основни правила за ребалансиране

  • Необходимо е да се извърши ребаланс или с определена честота, или при достигане на определен праг на дела на един от активите в портфейла. Ако сте избрали първата опция, трябва да се има предвид, че ребалансирането често е нерентабилно. Колкото по-често провеждате тази процедура, толкова по-често плащате данъци и други такси за транзакции. Идеалният вариант би бил веднъж на всеки шест месеца или дори година, ако пазарите са относително стабилни. Ако това е вторият вариант, тогава, например, когато делът на акциите в портфейла достигне 50%, ако първоначално сте имали 45%, или когато делът на златото и парите спадне до 12,5%, ако първоначално е бил 15% , и обратно. Тук можете сами да зададете прага.
  • 70% от времето в портфолиото ви трябва да бъде доминирано от рискови активи и 30% от времето от защитни, ако вземем за отправна точка момента на края на кризата и началото на икономическото възстановяване. Защо? Хоризонтът на инвестиционното планиране трябва да бъде пълен икономически цикъл. Традиционно за това се използват икономическите цикли на Юглар с характерен период от 7-11 години, през които всичките 4 фази „пик – рецесия – криза – възстановяване“ преминават напълно. Това може лесно да се провери по датите на настъпване на кризите: 2000, 2008, 2020. Най-дългите периоди са възстановяване и рецесия. Peak и Bottom са повече от крайните цели. Възстановяването и растежът на една икономика до своя връх отнема 70-75% от времето, или 7-8 години. Спадът и кризата настъпват средно след 2-3 години. Обърнете внимание на фондовите пазари, S & P500, Nasdaq и Dow Jones – те нарастват през повечето време. Съответно, през първите 6-7 години във вашето портфолио трябва да преобладават рискови активи, започвайки от 7-та година си струва постепенно да обърнете портфолиото си към защитни активи. В идеалния случай трябва да се изправите пред криза, когато имате 45% облигации и 10% акции в портфолиото си. Останалите активи могат да останат непроменени, ако разгледаме нашия модел 45-15-15-15-10.
  • Като средство за ребалансиране на портфейла можете да използвате не само печалбата, получена от нарастването на стойността на активите, но и допълнителни средства, например, които спестявате ежемесечно, получавате дивиденти от акции, в които сте са инвестирали или лихви по облигации.

Заключение

Ребалансирането на инвестиционен портфейл, заедно с диверсификацията, е един от най-простите процеси, който ви позволява да минимизирате рисковете и да стабилизирате портфолиото си. Основната роля при реализирането на печалба обаче играят какви инструменти сте използвали за изграждането на портфолиото и колко добре сте го разнообразили.

По аналогия с ребалансирането на диверсифицирани портфейли, състоящи се от традиционни активи, могат да се формират и крипто портфейли, но тази тема изисква отделен анализ, който ще направим скоро.

Какъв е инвестиционният портфейл на едни от най-богатите хора в света Бъфет, Сорос и Далио и в какво инвестираха през 2021г., прочетете в статията ни ТУК.

ПОДОБНИ СТАТИИ

Кои са факторите за сегашния биткойн растеж и колко дълго ще продължи той

Кое ще доведе до нов срив на крипто пазара, според Марк Кубан

5 проекта, които ще „избухнат“ при листването им на Binance през 2023 г

Топ 5 крипто развития през 2022 година

Tags: акциивалутизлатоинвестиционен портфейлкриптовалутиоблигации
ShareShareTweet
Previous Post

Дневен обзор за сряда – 24.03.2021

Next Post

Милиардерът Рей Далио предполага, че биткойн може да бъде забранен

ПОДОБНИ СТАТИИ

Според анализатор от CryptoQuant прогнозите за 50% спад на биткойн са грешни
БИТКОЙН НОВИНИ

Кои са факторите за сегашния биткойн растеж и колко дълго ще продължи той

23.01.2023
Кое ще доведе до нов срив на крипто пазара, според Марк Кубан
КРИПТО НОВИНИ

Кое ще доведе до нов срив на крипто пазара, според Марк Кубан

06.01.2023
Мисли за пазара – 19.09.2022г
КРИПТОВАЛУТИ

5 проекта, които ще „избухнат“ при листването им на Binance през 2023 г

29.12.2022
Защо криптовалутите имат стойност, въпреки че нямат реално обезпечение
КРИПТО НОВИНИ

Топ 5 крипто развития през 2022 година

29.12.2022
Ако биткойн китовете се активизират, това ще е сигнал за възможен исторически скок в цената на BTC
КРИПТО НОВИНИ

Ако биткойн китовете се активизират, това ще е сигнал за възможен исторически скок в цената на BTC

28.12.2022
Дан Гамбардело: Крипто индустрията ще достигне $100 трилиона до 2030г
КРИПТО НОВИНИ

Дан Гамбардело: Крипто индустрията ще достигне $100 трилиона до 2030г

27.12.2022
Load More
Next Post
С какво регулаторите застрашават съществуването на криптовалутите

Милиардерът Рей Далио предполага, че биткойн може да бъде забранен

Биткойн корекцията – мнения на експертите за спада в курса на криптовалутата

Чикагската борса за опции (CBOE) връща биткойн фючърсите

Изключително драматичен ден за Рипъл монетата с неочакван обрат

Ripple китовете отново се запасяват с XRP. Ще има ли скок в цената

Вашият коментар Отказ

Вашият имейл адрес няма да бъде публикуван. Задължителните полета са отбелязани с *

Kriptonovini.com

Категории

  • Начало
  • Sitemap
  • Контакти
  • Реклама
  • Политика за поверителност (GDPR)
  • Политика за бисквитки
  • Моят профил
Call us: +359876919292

Copyright © 2020 Kriptonovini.com . Всички права запазени.

No Result
View All Result
  • ПОСЛЕДНИ НОВИНИ
  • НОВИНИ
    • КРИПТО НОВИНИ
    • БИТКОЙН НОВИНИ
    • ЕТЕРИУМ НОВИНИ
    • РИПЪЛ НОВИНИ
    • NFT НОВИНИ
    • DeFI НОВИНИ
  • КРИПТОПЕДИЯ
    • БИТКОЙН
    • БЛОКЧЕЙН
    • КРИПТОВАЛУТИ
    • КРИПТО ПАЗАРИ
    • МINING
  • ПОЛИТИКА И ИКОНОМИКА
  • ТЕХНОЛОГИЯ
  • ДНЕВЕН ОБЗОР
  • АНАЛИЗИ
  • Реклама

Copyright © 2020 Kriptonovini.com . Всички права запазени.

Welcome Back!

Login to your account below

Forgotten Password?

Retrieve your password

Please enter your username or email address to reset your password.

Log In

Add New Playlist

This website uses cookies. By continuing to use this website you are giving consent to cookies being used. Visit our Ние събираме и обработваме вашите данни с цел осигуряване на по-доброто ви преживяване на нашия сайт. За осигуряване на правата ви по GDPR, молим за вашето съгласие. .
Are you sure want to unlock this post?
Unlock left : 0
Are you sure want to cancel subscription?